Qué es el BNPL (compra ahora, paga después)

El BNPL, sigla de buy now, pay later o compra ahora, paga después, es un modelo de financiamiento que permite a un comprador pagar una compra en cuotas sin necesidad de tener una tarjeta de crédito tradicional. En Chile, este modelo dejó de ser una novedad y se instaló con fuerza durante 2025, cuando Mercado Pago activó su propia función de compra ahora, paga después para más de un millón de usuarios, sumándose a actores que ya operaban en el país desde antes, como la fintech Cleo y la cuenta digital MACH de Banco Bci.

Qué es el BNPL (compra ahora, paga después)

A diferencia de un crédito de consumo tradicional, el BNPL evalúa al comprador en tiempo real dentro de la misma app o sitio donde está haciendo la compra, sin trámites bancarios previos ni papeleo. El usuario elige el producto, selecciona la opción de pago en cuotas sin tarjeta y el sistema aprueba o rechaza el financiamiento en segundos, basándose en el historial del usuario dentro de esa plataforma. El mercado global de BNPL alcanzó cerca de US$ 492.800 millones en 2024 y se proyecta que supere los US$ 900.000 millones hacia 2030, lo que explica por qué cada vez más plataformas de pago están incorporando esta función.

Cómo funciona el BNPL paso a paso

• —El comprador agrega el producto al carrito y en el checkout selecciona la opción de pago en cuotas sin tarjeta de crédito.
• —La plataforma de BNPL evalúa el perfil del usuario en tiempo real, usando su historial de compras y comportamiento dentro de la app.
• —Si es aprobado, el comprador elige el número de cuotas disponibles (generalmente entre 3 y 6) y confirma la compra.
• —El comercio recibe el pago completo de inmediato o en un plazo corto, según su acuerdo con el proveedor de BNPL, mientras el proveedor asume el riesgo de cobrar las cuotas al comprador.
• —El comprador paga cada cuota en las fechas acordadas directamente desde la app del proveedor de BNPL.

Qué empresas ofrecen BNPL en Chile

El auge del BNPL en Chile comenzó en 2022 de la mano de la fintech Cleo, que se consolidó como una de las impulsoras del modelo en el país. Desde entonces se han sumado otros actores relevantes: la cuenta digital MACH, de Banco Bci, ofrece a sus usuarios la opción de compra en cuotas directamente desde la app, y en 2025 Mercado Pago activó su propia función de compra ahora, paga después para más de un millón de usuarios en Chile, permitiendo pagar en tres o seis cuotas fijas sin tarjeta desde la misma plataforma donde ya operan millones de compradores del marketplace.

El BNPL es una alternativa más al abanico de opciones de cobro que ya existen, junto a las pasarelas de pago tradicionales como Webpay o Flow.

Ventajas y riesgos del BNPL para el comprador

Para el comprador, la principal ventaja del BNPL es el acceso a financiamiento sin necesidad de tarjeta de crédito bancaria, algo especialmente relevante en un país donde una parte importante de la población no tiene acceso a productos crediticios tradicionales. El riesgo, como con cualquier forma de crédito, es el sobreendeudamiento: al ser un proceso tan rápido y de baja fricción, es fácil acumular varias compras en cuotas simultáneas sin dimensionar el compromiso de pago total mensual. Por eso las plataformas de BNPL evalúan constantemente el perfil de riesgo del usuario y limitan el monto disponible según su comportamiento de pago.

Ventajas y desventajas del BNPL para el comercio

Cómo integrar BNPL en tu tienda online

La forma más simple de sumar BNPL es a través de proveedores que ya lo integran como parte de su pasarela de pago, como Mercado Pago, que activa la opción de compra ahora, paga después automáticamente para los compradores elegibles sin que el comercio deba hacer una integración adicional. Para tiendas construidas sobre Shopify, Tienda Nube o WooCommerce, generalmente basta con habilitar el método de pago correspondiente desde el panel de administración, siempre que la cuenta de la tienda ya esté afiliada al proveedor elegido.

Sumar más opciones de pago suele ir de la mano con mejorar la experiencia del checkout completo de la tienda, no solo el método de pago disponible.

Una tienda que suma BNPL y otras novedades de pago también debería apoyarse en una agencia de prensa para que esas novedades realmente lleguen a más compradores a través de medios y buscadores.

Preguntas frecuentes

¿El BNPL afecta el historial crediticio del comprador?

Depende del proveedor. Algunas plataformas de BNPL reportan el comportamiento de pago a sistemas de información comercial, por lo que atrasarse en una cuota puede afectar el historial crediticio del comprador, de forma similar a un crédito tradicional.

¿Cuánto cuesta ofrecer BNPL en mi tienda?

El comercio generalmente paga una comisión por transacción al proveedor de BNPL, similar en lógica a la comisión de una pasarela de pago tradicional, aunque puede ser algo más alta porque el proveedor asume el riesgo de la cobranza en cuotas ante el comprador.

¿Qué diferencia hay entre BNPL y una tarjeta de crédito de casa comercial?

Las tarjetas de casas comerciales (como CMR Falabella o la tarjeta Cencosud) funcionan como una línea de crédito revolvente asociada a una marca específica, mientras que el BNPL suele evaluar cada compra de forma independiente, sin necesidad de una línea de crédito preaprobada previamente ni de un contrato de tarjeta formal.

¿Todos los compradores pueden acceder a BNPL?

No. Cada proveedor evalúa el perfil del comprador en tiempo real y puede rechazar o limitar el monto disponible según el historial de comportamiento dentro de esa plataforma, por lo que no es una aprobación garantizada para todos los usuarios.